تحلیل تکنیکال جامع صندوق واسطه‌گری مالی یکم-دارا یکم

تحلیل تکنیکال جامع و به‌روز شده صندوق واسطه‌گری مالی یکم (دارا یکم) - ۲۴ اردیبهشت ۱۴۰۴

روند کلی و ساختار قیمت:

نمودار روزانه "دارا یکم" پس از یک دوره نوسانی و ثبت کف‌های مهمی نظیر ۱۳۵,۰۰۰ ریال (خرداد ۱۴۰۳) و ۱۴۰,۰۰۰ ریال (آبان ۱۴۰۳)، یک رالی صعودی بسیار قدرتمند را از آبان ۱۴۰۳ آغاز کرد. این حرکت، قیمت را به سقف حدود ۳۰۰,۰۰۰ ریال در دی ماه ۱۴۰۳ رساند. پس از آن، شاهد یک اصلاح قیمتی بودیم که کف آن در اسفند ۱۴۰۳ در محدوده مهم ۲۴۰,۰۰۰ ریال (که سقف اردیبهشت ۱۴۰۲ نیز بوده) شکل گرفت. این سطح حمایتی قوی، نقطه عطفی برای شروع موج صعودی بعدی شد که قیمت را به سقف جدید تاریخی در محدوده ۴۳۰,۰۰۰ الی ۴۴۰,۰۰۰ ریال (اوایل اردیبهشت ۱۴۰۴) رساند. در حال حاضر، قیمت پس از لمس این سقف، وارد فاز اصلاحی/تثبیت کوتاه‌مدت شده و در محدوده ۳۹۰,۰۰۰ ریال در نوسان است. ساختار کلی نمودار با تشکیل سقف‌ها و کف‌های بالاتر، به وضوح صعودی است و پولبک به سطح ۲۴۰,۰۰۰ ریال و بازگشت از آن، اعتبار این روند را تقویت کرده است.

اندیکاتورهای تکنیکال:

باندهای بولینگر (Bollinger Bands - BB 20, 2): قیمت در حال حاضر نزدیک به میانگین متحرک ۲۰ روزه (خط میانی بولینگر، حدود ۳۸۱,۱۷۸ ریال) قرار دارد که به عنوان یک حمایت دینامیک عمل می‌کند. باند بالایی در حدود ۴۰۳,۹۴۸ ریال و باند پایینی در حدود ۳۵۸,۴۰۸ ریال مستقر هستند. حفظ قیمت بالای خط میانی، برای تداوم روند صعودی کوتاه‌مدت ضروری است.

شاخص قدرت نسبی (RSI 14): این اندیکاتور در سطح ۶۳.۶۶ قرار دارد. این رقم نشانگر قدرت نسبی خریداران است، اما از سطوح اشباع خرید فاصله گرفته که می‌تواند فضا برای رشد مجدد ایجاد کند. همچنان باید مراقب واگرایی‌های احتمالی در صورت تشکیل سقف جدید قیمتی بود.

اندیکاتور MACD (12, 26, 9): مهمترین نکته در این اندیکاتور، تقاطع نزولی (Bearish Crossover) است؛ خط MACD (حدود ۱۶,۰۳۷) به زیر خط سیگنال (حدود ۱۹,۵۷۲) رفته و هیستوگرام نیز منفی شده است (۳,۵۳۵-). این سیگنال هشداری برای تضعیف شتاب روند صعودی و احتمال ادامه یا تعمیق اصلاح قیمت در کوتاه‌مدت تلقی می‌شود و نیاز به پایش دقیق دارد.

حجم معاملات (Volume): حجم معاملات در کندل آخر (حدود ۱۳۹۷ میلیون) نسبت به اوج رالی اخیر کاهش یافته که در دوره‌های اصلاحی طبیعی است. افزایش مجدد حجم در شکست مقاومت‌ها یا حمایت‌ها می‌تواند اعتبار حرکت را تایید کند.

سطوح حمایت و مقاومت و تحلیل فیبوناچی (با کف اصلاحی ۲۴۰,۰۰۰ ریال):

موج صعودی اصلی که برای تحلیل فیبوناچی مد نظر قرار می‌گیرد، از کف ۲۴۰,۰۰۰ ریال (اسفند ۱۴۰۳) تا سقف اخیر حدود ۴۳۸,۰۰۰ ریال (اوایل اردیبهشت ۱۴۰۴) است.

حمایت‌ها:

اولین سطح حمایتی: محدوده ۳۹۱,۰۰۰ ریال که قیمت فعلی در آن قرار دارد و بسیار نزدیک به سطح ۲۳.۶٪ فیبوناچی اصلاحی این موج (حدود ۳۹۱,۲۷۰ ریال) است. این یک حمایت کلیدی کوتاه‌مدت است.

حمایت بعدی، میانگین متحرک ۲۰ روزه (خط میانی بولینگر) در حدود ۳۸۱,۱۷۸ ریال است.

سطح ۳۸.۲٪ فیبوناچی اصلاحی در حدود ۳۶۲,۳۶۰ ریال قرار دارد که با باند پایینی بولینگر (حدود ۳۵۸,۴۰۸ ریال) همپوشانی دارد و یک ناحیه حمایتی مهم تلقی می‌شود.

سطح ۵۰٪ فیبوناچی اصلاحی در حدود ۳۳۹,۰۰۰ ریال.

سطح ۶۱.۸٪ فیبوناچی اصلاحی در حدود ۳۱۵,۶۰۰ ریال، که نزدیک به سقف قبلی (۳۰۰,۰۰۰ ریال) است و اهمیت بالایی دارد.

مهمترین حمایت میان‌مدت، کف اسفند ماه یعنی ۲۴۰,۰۰۰ ریال است.

مقاومت‌ها:

اولین مقاومت پیش رو، باند بالایی بولینگر در حدود ۴۰۳,۹۴۸ ریال است.

مقاومت اصلی، در محدوده ۴۳۰,۰۰۰ تا ۴۴۰,۰۰۰ ریال است.

در صورت شکست این سقف با قدرت، اهداف بعدی با استفاده از فیبوناچی پروجکشن یا اکستنشن موج قابل محاسبه است:

سطح ۱.۲۷۲ اکستنشن فیبوناچی: حدود ۴۹۲,۰۰۰ ریال.

سطح ۱.۶۱۸ اکستنشن فیبوناچی: حدود ۵۶۰,۰۰۰ ریال.

مقاومت‌های روانی ۴۵۰,۰۰۰ ریال و ۵۰۰,۰۰۰ ریال نیز در مسیر اهمیت دارند.

تحلیل زمانی:

موج صعودی اخیر از کف ۲۴۰,۰۰۰ ریال در اسفند ۱۴۰۳ تا سقف اردیبهشت ۱۴۰۴ حدود ۲ ماه به طول انجامیده است. دوره اصلاحی فعلی حدود چند هفته است که ادامه دارد. با توجه به سیگنال MACD، این دوره اصلاحی ممکن است کمی بیشتر طول بکشد یا قیمت به سطوح حمایتی پایین‌تر فیبوناچی واکنش نشان دهد قبل از شروع موج بعدی.

جمع‌بندی و پیش‌بینی (با در نظر گرفتن کف ۲۴۰,۰۰۰ ریالی):

چشم‌انداز میان‌مدت "دارا یکم" همچنان مثبت است، به ویژه با توجه به واکنش قوی به سطح حمایتی ۲۴۰,۰۰۰ ریال. اما سیگنال نزولی MACD در کوتاه‌مدت، نیاز به احتیاط را افزایش می‌دهد.

سناریوی محتمل‌تر: قیمت در حال حاضر بر روی حمایت مهم ۲۳.۶٪ فیبوناچی (۳۹۱,۰۰۰ ریال) و نزدیک به میانگین ۲۰ روزه (۳۸۱,۰۰۰ ریال) قرار دارد. در صورت حفظ این سطوح و مشاهده نشانه‌های برگشت در MACD (مانند کاهش شیب نزولی یا تقاطع صعودی مجدد)، می‌توان انتظار حرکت به سمت مقاومت ۴۰۴,۰۰۰ و سپس سقف ۴۳۸,۰۰۰ ریال را داشت. شکست این سقف، اهداف ۴۹۲,۰۰۰ و ۵۰۰,۰۰۰ ریال را در دسترس قرار می‌دهد.

سناریوی اصلاحی عمیق‌تر: در صورت از دست رفتن حمایت فعلی و تثبیت زیر ۳۸۰,۰۰۰ ریال، احتمال اصلاح تا ناحیه ۳۶۲,۰۰۰-۳۵۸,۰۰۰ ریال (۳۸.۲٪ فیبوناچی و باند پایین بولینگر) افزایش می‌یابد. این سطح برای حفظ ساختار صعودی کوتاه‌مدت اهمیت زیادی دارد. از دست رفتن این ناحیه می‌تواند قیمت را به سمت ۳۳۹,۰۰۰ ریال (۵۰٪ فیبو) هدایت کند.

نظارت بر رفتار قیمت در سطوح فیبوناچی، وضعیت اندیکاتور MACD و حجم معاملات در روزهای آتی برای تصمیم‌گیری حیاتی خواهد بود.